O CME Group, maior mercado de derivativos do mundo e operador de plataformas para negociação de futuros, opções e outros ativos financeiros, registrou volume recorde nas operações com contratos vinculados ao real brasileiro e ao peso mexicano no primeiro semestre de 2026. Consideradas em conjunto, as transações movimentaram uma média diária de US$ 2,94 bilhões entre janeiro e junho.
O avanço também foi observado no interesse em aberto, indicador que reúne os contratos ainda não encerrados pelos investidores. Segundo a companhia, o desempenho reflete a procura crescente por instrumentos destinados à proteção contra oscilações cambiais e à gestão de riscos nos mercados latino-americanos.
Os futuros de peso mexicano responderam pela maior parcela das operações, com volume médio diário de US$ 2,2 bilhões. O resultado representa crescimento de 38% em relação ao mesmo período de 2025. O interesse em aberto desses contratos ultrapassou US$ 6,2 bilhões.
No caso da moeda brasileira, os futuros alcançaram o maior patamar da série histórica, com média diária de US$ 740 milhões, uma expansão anual de 18%. O interesse em aberto superou US$ 2,6 bilhões. As opções sobre o real também tiveram o melhor primeiro semestre já registrado pela plataforma.
“Os números do primeiro semestre mostram que, à medida que o mercado latino-americano continua a crescer, os participantes buscam formas confiáveis e transparentes de gerenciar seus riscos”, afirmou Paul Houston, Global Head de Produtos de Câmbio do CME Group. “Os investidores têm recorrido cada vez mais aos contratos negociados em bolsa como um complemento às operações no mercado de balcão (OTC, sigla em inglês), já que eles oferecem uma forma muito mais eficiente de reduzir custos e simplificar as operações do dia a dia”.
Outro destaque foi a retomada dos contratos a termo não entregáveis, conhecidos como NDFs, na plataforma EBS Market. As negociações combinadas envolvendo real brasileiro, peso chileno, peso colombiano e sol peruano atingiram o maior volume diário desde 2023.
Para o Itaú Unibanco, a estrutura do CME amplia as fontes disponíveis para instituições interessadas em negociar moedas da região. A plataforma permite acessar liquidez internacional e ofertas apresentadas por formadores de mercado e gestores de recursos que atuam localmente.
“O CME Group oferece aos clientes acesso tanto à liquidez global quanto, de forma exclusiva, à liquidez local fornecida pelos principais formadores de mercado onshore e gestores de ativos, sem a necessidade de firmar acordos bilaterais ISDA separados com contrapartes locais”, afirmou Bernardo Gattass, Head de Volatility Trading do Itaú Unibanco. “Ao incluir o CME Group entre seus provedores de preços, investidores institucionais passam a ter acesso a um conjunto mais amplo e diversificado de liquidez.”
A companhia oferece negociações de contratos futuros, opções, ativos à vista e instrumentos de balcão. Seu portfólio abrange produtos relacionados a juros, índices acionários, câmbio, criptomoedas, energia, agricultura e metais.
As operações com futuros e opções são realizadas pela plataforma CME Globex. O grupo também mantém a BrokerTec, voltada à renda fixa, e a EBS, dedicada ao mercado cambial, além de operar a CME Clearing, uma das principais câmaras de compensação central do sistema financeiro internacional.
